Tóm tắt
Giới thiệu
Trong kinh tế học, thuật ngữ “thanh khoản” dùng để chỉ việc bán một tài sản trong thời gian ngắn với giá hời. Bán càng dễ dàng và nhanh chóng thì sản phẩm càng có tính thanh khoản cao. Trong thị trường tiền điện tử, các đồng tiền có tính thanh khoản cao có thể dễ dàng đổi lấy tiền fiat hoặc các tài sản tiền điện tử khác. Đối với loại hàng này luôn có nhu cầu cao từ người mua và người bán và mức chênh lệch giữa giá mua và giá bán tương đối thấp. Mức thấp có nghĩa là sự biến động cao của tiền xu và nhu cầu không ổn định từ những người tham gia thị trường. Vì lý do này, khi mua một loại tiền điện tử có tính thanh khoản thấp xác suất bán nó ở cùng một mức giá sẽ thấp hơn nhiều. Nói một cách dễ hiểu, nếu khối lượng giao dịch trên thị trường lớn, giá mua và giá bán không chênh lệch nhiều thì điều này được coi là tốt và giảm thiểu rủi ro khi giao dịch. Tiền Fiat là phổ biến nhất và những loại tiền điện tử có thể dễ dàng trao đổi lấy chúng có tính thanh khoản cao.
Tại sao thông số này lại quan trọng
Tính thanh khoản cao có nghĩa là tài sản này có nhu cầu từ cả người mua và người bán. Trong số các loại tiền điện tử, Bitcoin là phổ biến nhất giúp dễ dàng trao đổi lấy các loại tiền thay thế hoặc tiền fiat khác. Điều này cũng có thể là do các đồng tiền xếp hạng nằm trong TOP-100 về vốn hóa. Khi đưa ra quyết định đầu tư hoặc giao dịch, người tham gia sẽ tính đến thông số thanh khoản. Trong trường hợp đầu tư dài hạn vào tài sản tiền điện tử, điều này cho phép bạn xác định độ tin cậy của nó. Một số lượng lớn tiền xu, đặc biệt là những đồng tiền mới, được sử dụng như một phương tiện làm giàu cho các nhà phát triển trong thời gian ngắn và chúng có tính thanh khoản thấp.
Giao dịch và trượt giá
Đối với nhà kinh doanh tính thanh khoản cho biết khả năng bán một tài sản ở mức giá mong muốn trong một khoảng thời gian nhất định. Đây là một trong những yếu tố quan trọng quyết định đơn hàng nào đáng làm. Đối với giao dịch ngắn hạn (trong ngày) sự biến động của thị trường và khối lượng giao dịch lớn là rất quan trọng để tác động đến việc tăng hoặc giảm giá. Nói chung, độ biến động càng cao thì tính thanh khoản của đồng tiền càng thấp. Để làm việc với các loại tiền điện tử như vậy, bạn chỉ nên làm việc với các lệnh giới hạn. Lệnh thị trường không phù hợp vì chênh lệch giữa giá mua và giá bán là lớn và bạn có thể mua ở một tỷ giá hoàn toàn khác so với kế hoạch của bạn.
Trượt giá là chênh lệch giữa giá giao dịch thực tế và tỷ giá tiền điện tử hiện tại trên sàn giao dịch. Nó là điển hình cho các tài sản có tính thanh khoản thấp. Xảy ra khi lệnh mua và lệnh bán rất khác nhau. Hãy chắc chắn xem các đơn đặt hàng gần nhất trong sổ đặt hàng và chỉ sau đó đưa ra quyết định. Sự trượt giá cũng có thể xảy ra trong thời kỳ biến động cao. Điều này xảy ra trong các sự kiện quan trọng hoặc hoạt động thị trường cao. Ngay cả trong quá trình đặt lệnh mua hoặc bán, tiền điện tử có thể thay đổi đáng kể về giá, điều này sẽ ảnh hưởng đến lợi nhuận của nhà giao dịch. Dựa trên những điều trên, có một quy tắc đơn giản thanh khoản càng cao và khối lượng giao dịch càng lớn bạn càng ít bị mất do trượt giá.
Tiền điện tử là một công cụ đầu cơ tốt cho nhà giao dịch. Cá voi thị trường có thể độc lập hình thành xu hướng (theo hướng giá di chuyển) trong các loại tiền điện tử có tính thanh khoản thấp. Trong trường hợp của các đồng tiền như Bitcoin và Ethereum điều này gần như không thể thực hiện được.
Làm thế nào để đảm bảo tính thanh khoản
Tính thanh khoản được tạo ra bởi các chào hàng tại quầy đối với các lệnh thị trường trong sổ lệnh. Điều này tạo ra sự cân bằng cung cầu trên thị trường. Để tránh những biến dạng đáng kể ở khối lượng giao dịch thấp, các sàn giao dịch thu hút những người được gọi là nhà tạo lập thị trường và các công ty lớn. Nhiệm vụ của họ là liên tục có đơn đặt hàng trong sổ đặt hàng với giá không chênh lệch so với hiện tại theo một tỷ lệ phần trăm xác định. Đối với điều này, họ nhận được một phần thưởng và / hoặc một khoản hoa hồng giảm. Họ không bắt buộc phải thực hiện giao dịch.
Một nhà tạo lập thị trường tham gia giao dịch trên các sàn giao dịch chấp nhận rủi ro mua và nắm giữ tài sản để tổ chức bán hàng và duy trì bảng cân đối kế toán. Họ là những người giao dịch giống nhau nhưng có thêm trách nhiệm. Để đảm bảo tính thanh khoản nhà tạo lập thị trường thực hiện các chức năng sau:
- giữ báo giá trong một phạm vi giá nhất định;
- giảm thiểu chênh lệch giá (chênh lệch).
Có một cách khác để tăng doanh thu trên sàn giao dịch đây là hợp tác giữa các nền tảng. Ví dụ: một nền tảng hết dự trữ tiền xu và cô ấy mua từ một nền tảng với số lượng thích hợp. Điều này không tạo ra thâm hụt và do đó không dẫn đến việc giá tăng mạnh.
Bạn có thể theo dõi ở đâu
Các thông số chỉ ra tính thanh khoản hiện tại có thể được tìm thấy trên các sàn giao dịch tiền điện tử hoặc các dịch vụ giám sát ( CoinMarketCap , Coingecko). Điều này bao gồm các chỉ số: vốn hóa thị trường, khối lượng giao dịch, nguồn cung lưu hành và các chỉ số khác. Trong các thiết bị đầu cuối giao dịch, chúng có thể được theo dõi bằng cách sử dụng sổ lệnh.
Điều gì ảnh hưởng đến tính thanh khoản
Đối với tiền điện tử, đây là các chỉ số sau.
- Các sàn giao dịch: càng nhiều nền tảng cung cấp giao dịch cho tài sản đã chọn, mức độ phổ biến của nó càng cao và cơ hội mua hoặc bán với giá hời.
- Chênh lệch: được đo lường bằng sự khác biệt giữa việc mua và cung cấp một tài sản trên các nền tảng khác nhau. Mức chênh lệch thấp cho thấy tính thanh khoản cao.
- Số lượng người sở hữu tiền xu.
- Khối lượng giao dịch: Trong hầu hết các trường hợp, con số này được lấy trong 24 giờ. Nó cho biết mức độ phổ biến của đồng tiền này trên thị trường.
- Điểm thanh toán tiền điện tử: Nếu một đồng xu có nhiều điểm mà bạn có thể thanh toán cho hàng hóa và dịch vụ bằng nó, thì theo đó, nó sẽ được sử dụng phổ biến như một phương tiện thanh toán.
- Mạng Cryptomat: Sự phát triển của nó đảm bảo tính dễ sử dụng và tăng trưởng phổ biến.
- Vị trí của trạng thái liên quan đến một tài sản tiền điện tử cụ thể. Trong trường hợp này, nó cho phép bạn hoạt động hoàn toàn trong nước (không nhất thiết phải là phương tiện thanh toán) mà không sợ các lệnh trừng phạt từ các cơ quan quản lý.
- Cộng đồng: Bất kể thành phần kỹ thuật của tiền điện tử là gì, một cộng đồng mạnh mẽ hỗ trợ tài sản kỹ thuật số, đảm bảo cung và cầu tốt, và do đó tăng tính thanh khoản. Một ví dụ là Dogecoin, được phát hành như một đồng xu đùa, nhưng nhờ vào nhóm của nó mà những người tham gia trong đó tích cực sử dụng.
- Tin tức: Đối với thị trường tài sản tiền điện tử, đây là một chỉ số quan trọng. Đó là trên tin tức rằng thị trường thường bị thao túng. Trong trường hợp có một luồng thông điệp tiêu cực, tiền điện tử có thể sụp đổ.
- Stablecoin trong lĩnh vực tiền điện tử được gắn với một tài sản cụ thể (tiền fiat, bất động sản, vàng, sản phẩm) và sau đó có thể được trao đổi lấy một tài sản tương đương. Ví dụ: Tether (USDT) là một stablecoin tương đương 1: 1 với đô la Mỹ và điều này cho phép nó duy trì vị trí hàng đầu trong thị trường tài sản kỹ thuật số. Trong trường hợp thị trường sụt giảm, nó được sử dụng như một tài sản phòng vệ.
Các yếu tố ảnh hưởng đến tính thanh khoản của sàn giao dịch tiền điện tử: khối lượng giao dịch cao, nhiều phương thức gửi / rút tiền, hoa hồng thấp, hoạt động của các nhà giao dịch. Để đánh giá các sàn giao dịch, tỷ lệ thanh khoản được sử dụng. Nó so sánh tài sản hiện tại của nền tảng với các khoản nợ thanh toán hiện tại của nó.
TOP-10 sàn giao dịch có tính thanh khoản tối đa
- Binance
- Sàn giao dịch Coinbase
- Bitfinex
- FTX
- Huobi
- Kraken
- Sàn giao dịch Crypto.com
- OKEx
- KuCoin
TOP-5 DEX với thanh khoản tối đa
- Uniswap
- Mdex
- 1 inch
- Sushiswap
- PancakeSwap
TOP-10 đồng tiền có tính thanh khoản tối đa
- Bitcoin
- Ethereum
- Tether
- Binance Coin
- Cardano
- XRP
- Dogecoin
- USDC
- Polkadot
- Uniswap
DeFi
DeFi là một tài sản phi tập trung, trong đó vai trò của các nhà quản lý được thực hiện bởi các nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) điều chỉnh tỷ lệ cung và cầu của một loại tiền điện tử. Hồ bơi cũng được sử dụng, nơi các chủ sở hữu tiền xu đoàn kết và cung cấp tài sản của họ. Điều này giữ cho giá DeFi ổn định và khó bị thao túng hơn, góp phần tăng tính thanh khoản.
Nhóm thanh khoản là gì
Để tăng tính phổ biến của tài sản kỹ thuật số, các nhóm thanh khoản được sử dụng nơi những người tham gia dự án đoàn kết và cung cấp tài sản kỹ thuật số cho thị trường. Các ngân hàng, nơi tập trung một lượng lớn tiền hoạt động theo một nguyên tắc tương tự. Các khoản tiền họ có được phân phối giữa các khoản vay, đi vay, tài trợ dự án khác nhau. Do đó, tăng trưởng kinh tế được tạo ra và ngân hàng phân phối lợi nhuận thu được giữa những người gửi tiền theo phần của họ. Nhóm thanh khoản là một kho lưu trữ đặc biệt, nơi chứa một lượng lớn mã thông báo. Chúng bị chặn trong các hợp đồng thông minh trong cái gọi là mã thông báo LP. Để tham gia, bạn cần phải thêm một số tiền nhất định vào hồ bơi. Như một phần thưởng, tiền lãi được trả cho các giao dịch tài chính được thực hiện bởi những người dùng khác. Lợi nhuận được tích lũy tùy thuộc vào số lượng tiền gửi vào pool. Ví dụ, nếu bạn đặt cọc 10%, thì phần thưởng sẽ là 10% hoa hồng. Với tư cách là nhà cung cấp thanh khoản bạn có thể thêm số tiền nhận được trở lại nhóm để tăng lợi nhuận của mình hoặc rút tiền bất kỳ lúc nào